Money Management Sett to rookiehandlere foran skjermen, gi dem den beste sannsynligheten for oppsettet ditt, og i god grad må hver ta motsatt side av handelen. Mer enn sannsynlig vil begge ende opp med å tape penger. Men hvis du tar to fordeler og får dem til å handle i motsatt retning av hverandre, vil begge forhandlere ganske ofte vinne opp penger - til tross for den tilsynelatende motsigelsen til premisset. Hva er forskjellen Hva er den viktigste faktoren som skiller de erfarne handelsmennene fra amatørene Svaret er pengehåndtering. Som dieting og trening, er penger ledelse noe som de fleste handelsfolk betaler lip service til, men få praksis i det virkelige liv. Årsaken er enkel: Like å spise sunt og holde seg i form, kan pengeforvaltning virke som en belastende, ubehagelig aktivitet. Det tvinger forhandlere til å konstant overvåke sine stillinger og ta nødvendige tap, og få mennesker liker å gjøre det. Imidlertid, som figur 1 viser, er tapstaking avgjørende for langsiktig trading suksess. Beløp i egenkapital Tap av returbeløp Nødvendig å gjenopprette til opprinnelig egenkapitalverdi Figur 1 - Denne tabellen viser hvor vanskelig det er å gjenopprette fra et svekkende tap. Legg merke til at en næringsdrivende måtte tjene 100 på sin hovedstad - en prestasjon utført av mindre enn 1 av handelsmenn over hele verden - bare for å bryte selv på en konto med 50 tap. Ved 75 drawdown må handelsmannen firedoble sin konto bare for å bringe den tilbake til sin opprinnelige egenkapital - virkelig en Herculean-oppgave The Big One Selv om de fleste handelsfolk er kjent med figurene ovenfor, blir de uunngåelig ignorert. Handelsbøker er fulle av historier om handelsmenn som mister en, to, fem års fortjeneste i en enkelt handel, som er gått forferdelig feil. Vanligvis er det tapte tapet et resultat av slurvet pengestyring, uten vanskelige stopp og mange gjennomsnittlige nedturer i lengdene og gjennomsnittsoppgangene i shortsen. Fremfor alt skyldes tapet av tapet bare et tap av disiplin. De fleste handelsmenn starter sin handelskarriere, enten bevisst eller ubevisst, visualiserer The Big One - den ene handel som vil gjøre dem millioner og tillate dem å pensjonere unge og leve bekymringsløse for resten av livet. I forex blir denne fantasien ytterligere forsterket av folkloren til markedene. Hvem kan glemme tiden George Soros brøt Bank of England ved å kortslutte pundet og gikk bort med en kul 1 milliard fortjeneste i en enkelt dag Men den kalde sanne sannheten for de fleste forhandlere er at i stedet for å oppleve Big Win, de fleste handelsmenn faller offer for bare ett stort tap som kan banke dem ut av spillet for alltid. Lære tøffe leksjoner Traders kan unngå denne skjebnen ved å kontrollere risikoen gjennom stopptap. I Jack Schwagers berømte bok Market Wizards (1989) tilbyr daghandler og trendfølger Larry Hite dette praktiske råd: Aldri risikere mer enn 1 av total egenkapital på noen handel. Ved å bare risikere 1, er jeg likegyldig for enhver individuell handel. Dette er en veldig god tilnærming. En handelsmann kan gå galt 20 ganger på rad og har fortsatt 80 av egenkapitalen igjen. Virkeligheten er at svært få handelsmenn har disiplinen å utøve denne metoden konsekvent. Ikke i motsetning til et barn som lærer å ikke røre ved en kokeplate bare etter å ha blitt brent en eller to ganger, kan de fleste handelsfolk bare absorbere leksjonene i risikodisiplin gjennom den harde opplevelsen av monetært tap. Dette er den viktigste grunnen til at handelsmenn bare skal bruke spekulativ kapital når de først kommer inn i valutamarkedet. Når nybegynnere spør hvor mye penger de skal begynne å handle med, sier en erfaren handelsmann: Velg et nummer som ikke vil påvirke livet ditt dersom du skulle miste det helt. Nå deles det nummeret med fem fordi dine første forsøk på handel vil sannsynligvis ende opp med å blåse ut. Dette også er veldig salvie råd, og det er vel verdt å følge for alle som vurderer handel forex. Money Management Styles Generelt er det to måter å øve vellykket pengestyring. En handelsmann kan ta mange hyppige små stopp og prøve å høste fortjeneste fra de få store vinnende handler, eller en handelsmann kan velge å gå for mange små ekornlignende gevinster og ta sjeldne, men store stopp i håp om at de mange små fortjenestene vil oppveie få store tap. Den første metoden genererer mange mindre forekomster av psykologisk smerte, men det produserer noen få store øyeblikk av ekstase. På den annen side tilbyr den andre strategien mange mindre tilfeller av glede, men på bekostning av å oppleve noen svært ekkel psykologiske treff. Med denne wide-stop-tilnærmingen er det ikke uvanlig å miste en uke eller en måned til fortjeneste i en eller to bransjer. (For videre lesing, se Introduksjon til handelstyper: Swing Trades.) I stor grad er metoden du velger, avhengig av din personlighet, det er en del av oppdagelsesprosessen for hver handelsmann. En av de store fordelene med forexmarkedet er at den kan imøtekomme begge stiler likt, uten ekstra kostnad for forhandleren. Siden forex er et spredningsbasert marked, er kostnadene ved hver transaksjon den samme, uavhengig av størrelsen på en gitt forhandlerposisjon. For eksempel, i EURUSD, vil de fleste handelsfolk møte en 3 pip spredning som tilsvarer kostnaden av 3100 av 1 av den underliggende posisjonen. Denne prisen vil være ensartet, i prosent av om handelsmannen ønsker å avtale i 100-enhetspartier eller en million enheter mye av valutaen. For eksempel, hvis handelsmannen ønsket å bruke 10.000-enhetsdeler, ville spredningen utgjøre 3, men for samme handel ved bruk av bare 100-stk. Ville spredningen være bare 0,03. Kontrast det med aksjemarkedet hvor for eksempel en provisjon på 100 aksjer eller 1.000 aksjer på 20 aksjer kan fastsettes til 40, slik at den effektive kostnaden ved transaksjon 2 i tilfelle av 100 aksjer, men bare 0,2 i tilfelle av 1.000 aksjer. Denne typen variabilitet gjør det svært vanskelig for mindre handlende på aksjemarkedet å skille seg inn i posisjoner, da provisjonene er svært skjeve mot dem. Forexhandlere har imidlertid fordelen av ensartede priser og kan øve enhver form for pengehåndtering de velger uten bekymring for variable transaksjonskostnader. Fire typer stopp Når du er klar til å handle med en seriøs tilnærming til pengestyring, og den riktige mengden kapital er allokert til kontoen din, er det fire typer stopp du kan vurdere. 1. Egenkapitalstopp - Dette er det enkleste av alle stopp. Trafikken risikerer kun en forhåndsbestemt mengde av sin konto på en enkelt handel. En vanlig metrisk er å risikere 2 av kontoen på en gitt handel. På en hypotetisk 10.000 handelskonto kan en næringsdrivende risikere 200 eller 200 poeng på ett mini-lot (10.000 enheter) på EURUSD, eller bare 20 poeng på en standard 100.000-enhet mye. Aggressive handelsfolk kan vurdere å bruke 5 egenkapitalstopp, men legg merke til at dette beløpet generelt sett regnes som den øvre grensen for forsiktig pengehåndtering fordi 10 påfølgende feilhandler ville tegne kontoen med 50. En sterk kritikk av egenkapitalstoppet er at den plasserer et vilkårlig utgangssted på en forhandlerposisjon. Handelen er likvidert, ikke som et resultat av en logisk respons på markedsprisens handling, men i stedet for å tilfredsstille internkontrollens interne kontroller. 2. Kartstopp - Teknisk analyse kan generere tusenvis av mulige stopp, drevet av prisvirkningen av diagrammene eller av ulike tekniske indikatorsignaler. Teknisk orienterte handelsmenn som å kombinere disse utgangspunkene med standard egenkapital, stopper regler for å formulere diagrammer som stopper. Et klassisk eksempel på et diagramstopp er swing highlow-punktet. I figur 2 kan en forhandler med vår hypotetiske 10.000 konto ved hjelp av diagramstoppet selge en mini-masse som risikerer 150 poeng, eller om lag 1,5 av kontoen. 3. Volatilitet Stopp - En mer sofistikert versjon av diagramstoppet bruker volatilitet i stedet for prishandling for å angi risikoparametere. Tanken er at i et høyt volatilitetsmiljø, når prisene går over store områder, må næringsdrivende tilpasse seg dagens forhold og tillate posisjonen mer plass for risiko for å unngå å bli stoppet av intra-markedet støy. Det motsatte gjelder for et lavt volatilitetsmiljø, der risikoparametere må komprimeres. En enkel måte å måle volatilitet på er ved bruk av Bollinger Bands. som benytter standardavvik for å måle varians i pris. Figur 3 og 4 viser høy volatilitet og lav volatilitet stopper med Bollinger Bands. I figur 3 gjør volatilitetsstoppet også det mulig for næringsdrivende å bruke en skala inn-tilnærming for å oppnå en bedre blandet pris og et raskere pause-punkt. Vær oppmerksom på at den totale risikoeksponeringen av stillingen ikke bør overstige 2 av kontoen, derfor er det avgjørende at næringsdrivende bruker mindre partier til riktig størrelse av hans eller hennes kumulative risiko i handelen. 13 4. Margin Stopp - Dette er kanskje den mest uortodokse av alle pengehåndteringsstrategier, men det kan være en effektiv metode i forex, hvis det brukes dømmende. I motsetning til valutamarkedene, fungerer forexmarkeder 24 timer i døgnet. Derfor kan forex-forhandlere likvide sine kunderposisjoner nesten like snart de utløser et marginalanrop. Av denne grunn er forex-kunder sjelden i fare for å generere en negativ saldo på deres konto, siden datamaskiner automatisk lukker alle posisjoner. Denne pengehåndteringsstrategien krever at næringsdrivende skal dele sin kapital i 10 like deler. I vår opprinnelige 10.000 eksempel, ville handelsmannen åpne kontoen med en forex-forhandler, men bare ledning 1000 i stedet for 10.000, og forlate den andre 9000 på bankkontoen sin. De fleste forex-forhandlere tilbyr 100: 1 innflytelse, så et 1000 innskudd vil tillate handelsmannen å kontrollere en standard 100 000-enhet mye. Imidlertid vil en 1-punkts bevegelse mot forhandleren utløse en marginalanrop (siden 1000 er det minimum som forhandleren krever). Så, avhengig av forhandlerens risikotoleranse, kan han eller hun velge å handle en 50 000-enhetsposisjon, noe som gjør at han eller hun kan få plass til nesten 100 poeng (på en 50 000-del krever forhandleren 500 margin, så 1000 100-punkts tap 50 000 mye 500). Uansett hvor mye innflytelse næringsdrivende har antatt, ville denne kontrollerte analysen av hans eller hennes spekulative kapital hindre at handelsmannen blåser opp sin konto i bare en handel og vil tillate ham eller henne å ta mange svinger på en potensielt lønnsom oppsett uten å bekymre deg for å sette inn manuell stopp. For de handelsmenn som liker å trene har en haug, satse på en haugestil, kan denne tilnærmingen være ganske interessant. Konklusjon Som du kan se, er pengestyring i forex like fleksibel og så variert som markedet selv. Den eneste universelle regelen er at alle handelsmenn i dette markedet må trene noen form for det for å lykkes. For videre lesing, se Wading Into valutamarkedet. Komme i gang i Forex og en Primer på Forex Market. Forex Risk Management 6 Forex Risk Management Tips for en vellykket Forex Trading Vet du hvorfor Forex risikostyring er så viktig I dag har Forex trading blitt til en økende popularitet selv om de tristende tallene at mer enn 90 av handelsmenn mislykkes og mister penger i stedet. Intensjonen om å få bare en liten prosentandel ut av de 3 billioner dollar daglig diagrammet som valutamarkedet synspunkter er virkelig fristende og tøff. Men risikoen knyttet til Forex trading er også stor som gjenspeiler hvordan statistikken viser. Det er ikke noe slikt marked som oppfører seg som Forex markedet gjør. Faktisk, blant alle markeder, Forex markedet er ofte å forandre seg raskt med bare et blunk of a eye. Mens andre markeder kan kontrolleres, kan dette markedet håndteres av en person, begivenhet eller andre faktorer. Valutamarkedet er generelt ustabilt fordi enhver valuta kan øke eller redusere på bare noen få timer eller minutter. Selv om markedet ser ut til å være uforutsigbart i naturen, er det fortsatt mange handelsfolk som tiltrekker seg dette markedet på grunn av den høye fortjenesten som kan oppnås. Dessverre mister flere og flere Forex-forhandlere og mislykkes i å slå sin trading karriere i en bedrift, fordi de ikke bruker de grunnleggende og grunnleggende prinsippene for Forex risikostyring. Dette er det som gjør de vellykkede og uproduktive handelsmenn forskjellig fra hverandre i Forex, og kan i stor grad påvirke din langsiktige tradingprosessabilitet. Nedenfor er de 6 måtene på Forex risikostyring. på hvordan å minimere tap og ulemper i Forex og andre involverte risikofaktorer. 1. Donrsquot sette alle pengene dine i en enkelt trading ndash Dette er sannheten for enhver type investering og Forex trading er ikke et unntak. Forex investering bør ses som en del på porteføljen din, og ikke hele samlingen din. Et annet middel for å oppnå diversifisering er å gjøre handel med mer enn ett valutapar. 2. Donrsquot bruker stor løftestang ndash Det kan være fristende å bruke 100: 1 utnytte deg selv. Hvis du er heldig, kan du tjene veldig stort fortjeneste, men ta den andre siden av mynten. Det er også ganske enkelt å miste kapitalen din. Ikke bruk store løftestang. Det er veldig raskt å miste all din investering på den måten med bare en liten og plutselig fluktuasjon i Forex markedet. 3. Donrsquot glemmer Stop Loss ndash glem aldri handel uten å bruke stopptap. Det er som å kjøre en rask bil med en ødelagt bremse. Handel uten det kan være stygge og yoursquoll absolutt feiler uten å merke seg. 4. Dra nytte av trend ndash bare hvis du er en stillinghandler og du ønsket å bli i den posisjonen i flere år i henhold til en grundig teknisk analyse, bør du ikke bevege deg overfor trenden. Husk at det er mange erfarne forhandlere i markedet. Du kommer ikke til å kjempe det ut i markedet til du mislykkes. Den mest anbefalte handlingen du bør ta, er å ri langs strømmen og gå langs motsatt retning. 5. Aldri slutte å lære mer ndash den mest anbefalte måten å utdanne deg selv i Forex risikostyringsregler og være en vellykket Forex-aktør er å bli kjent med markedets strømning. Dette er en kontinuerlig læringsprosess, så hold deg oppdatert alltid. 6. Gjør bruk av teknologien for å hjelpe deg med å oppnå suksess i Forex trading, du kan bruke Forex trading programvare og analyseprogram som kan hjelpe deg og hjelpe deg med å ta en kort beslutning. Denne handelsprogramvaren er ikke den mest ideelle og kan ha noen feil, men du kan fortsatt bruke den som din rådgiver og veiledning og noe g for å sikkerhetskopiere deg. Når du bruker disse seks trinnene, kan du i stor grad redusere risikoen og bli mer observant og vellykket i din handel. Laget med WeeblyRisk Management Tips for Day Traders Stoppordrer bør brukes på alle stillinger. Set Stopper bruker støtte og motstand. Risiko 1 eller mindre per posisjon Daghandlere bør alltid ha en handlingsplan for å gå ut av markedet. Men selv veteranhandlere kan bli fristet til å holde fast på å miste handler lenger enn nødvendig. Ikke bare er dette en dårlig handelspraksis, dette kan være ødeleggende for kontosaldoen hvis markedet fortsetter å bevege seg mot eventuelle åpne stillinger. Den gode nyheten er at handelsmenn kan arbeide for å forhindre dette verste fallet ved å følge noen enkle retningslinjer for risikostyring. Letrsquos kommer i gang med tre tips for styring av dagsposisjoner Det første trinnet i risikostyring er å sette stoppordrene dine. Dette er et steg handelsfolk bør ta uavhengig av strategien de utfører. En enkel metode for å stoppe plassering er å finne en linje med støtte eller motstand på grafen din. Disse områdene kan bestemmes av pris handling, pivot poeng eller andre metoder, og skal lett kunne identifiseres på grafen din. Logikken bak dette er at hvis du selger markedet, vil handelsmenn ønsker å gå ut av markedet hvis motstanden er ødelagt, og prisen flytter til en ny høy. Letrsquos ser på et eksempel ved bruk av EURUSD-valutaparet, sammen med camarillasving. I tidlig handel denne morgenen testet EURUSD toppen av et definert camarillasvingeområde. Hvis handelsfolk lette å selge rekkevidden (R3), ville det vært intuitivt å sette et stopp over neste motstandslinje (R4). Ved å plassere denne bestillingen, hvis rekkevidden ble ugyldiggjort og en ny høy ble opprettet, ville alle åpne posisjoner som selger EURUSD bli avsluttet. Lær Forex: EURUSD Range amp Stopp Bestillingsrisiko Ved prosentandelene Stopp et stopp er bare en del av risikostyringsligningen. Når et område på grafen er valgt for stoppplassering, må forhandlere bestemme beløpet for kontosaldoen de planlegger å risikere per handel. En enkel måte å gjøre dette på er å vurdere hva som kalles 1-regelen. Denne regelen fastsetter at handelsmenn aldri skal risikere mer enn 1 av kontosaldoen på en enkelt åpen stilling. Det betyr at ved å bruke matematikken over, hvis du handler en 10.000 konto, bør du vurdere å risikere ikke mer enn 100 på en handelsside. Neste handelsmenn bør også vurdere 5-regelen. Dette betyr at handelsmenn aldri skal ha mer enn 5 av deres konto i fare når som helst. Ved å bruke denne regelen, i det verste mulige handelsscenariet, hvis alle handler er lukket ut med tap, vil du bare miste 5 av kontosaldoen din. Ved å bruke matematikken nedenfor kan du se det på en 10 000 saldo, dette ville være et tap på 500. Mens ingen ønsker å miste 500, vil det fortsatt etterlate 9500 gjenværende i handelsbalansen din for å fortsette å lete etter andre muligheter. FXCM risikostyring Til slutt, for å hjelpe handelsfolk til å kontrollere og styre risikoen og dechifrere prosentene nevnt ovenfor, har programmører på FXCM opprettet en enkel indikator for å avgjøre hvor mye risiko som antas for en bestemt handel. Når det er lagt til Marketscope 2.0, har FXCM-risikokalkulatoren, som vist ovenfor, muligheten til å hjelpe en næringsdrivende å beregne risiko basert på handelsstørrelse og stoppnivå. Vi går gjennom søknaden, samt hvordan vi håndterer risiko i flere videoer som er innebygd i Brainshark-mediet. Etter at du har klikket på linken nedenfor, blir din forespørsel bedt om å legge inn informasjon i lsquoGuestbook, rsquo, hvorpå yoursquoll blir møtt med en rekke risikostyringsvideoer sammen med nedlastingsanvisninger for søknaden. Lær Forex: Risk Management App (Laget med FXCMrsquos Marketscope diagrammer) --- Skrevet av Walker England, Trading Instructor For å kontakte Walker, email instructordailyfx. Følg meg på Twitter på WEnglandFX. For å bli lagt til Walkerrsquos e-post distribusjonsliste, KLIKK HER og skriv inn din e-postinformasjon
Comments
Post a Comment